2015年1月3日星期六

30歲之前需要知道的九個金融概念

文/潘凌飛2015年01月01日20:52

每個人都要賺錢和花錢,所以了解一些基本的金融概念是很有必要的。理財公司Workable Wealth創始人Mary Beth Storjohann用最淺顯的語言,為你整理30歲之前應該明白的九個基本金融概念:

1、資產淨值

你的財務健康狀況是由資產淨值來衡量的,即你的總資產減去你的總負債。

如果你的資產淨值為正,則說明你的財務狀況良好;如果你的資產淨值為負,那麼你就該努力解決一下。

2、通貨膨脹

簡稱通脹,指的是商品和服務價格的增長速度,通常由消費者物價指數(CPI)這一指標來衡量。

通貨膨脹越高,意味著物價上漲越快,你用相同的錢能買到的東西就越少。反之亦然。所以,保證你的收入增速不低於通脹就非常重要。如果你的收入趕不上通脹的步伐,那麼你的購買力將會下降。

大多數時候,我們所處的經濟體都存在通脹,適度的通脹有益於經濟發展,美國歷史上的平均通脹率為3%。

3、流動性

流動性衡量著你的資產可以兌換成現金的能力。現金是流動性最高的資產,因為你隨時都可以使用它。房產和養老金賬戶等資產的流動性就很差,因為他們的折現需要時間。所謂遠水解不了近渴,在你急用錢的時候,流動性就顯得很重要。

Storjohann建議大家:“你的應急基金應該是現金賬戶,因為一旦需要錢就可以立刻直接使用。你投資股票的錢流動性並不高,因為你取出來可能會承受損失。 ”

4、牛市

牛市是指市場在上漲,這是個好事。在牛市中,股票價格會上漲。牛市通常意味著經濟整體狀況良好,失業率不高。美國現在就處於牛市。

5、熊市

熊市和牛市相反。在熊市中,股價會下跌,經濟出現下滑,失業率上升。

這聽起來很糟(事實上也確實如此)。不過Storjohnn表示,重要的是,你要明白市場本來就是一個“過山車”,這意味著它必然有漲有跌,沒有必要每次市場走熊就感到恐慌。 “年輕人有的是時間,隨著時間的推移,金錢自己會增長。”

6、風險承受度

記得我們剛才提到的過山車嗎? Storjohann認為,風險承受度是指你在多大程度上能適應市場的這些波動。你的風險承受度決定了你的投資風格是否激進。

風險承受度並不僅僅由你的情緒敏感程度決定,它還取決於你的投資週期,你未來的潛在收入,你沒有用來投資的資產數量,比如房產等。

7、資產配置和多元化策略

資產配置,即你把錢放在哪裡。這取決於你的個人需求和目標,也是你多元化策略的基礎。

多元化策略的目的是分散風險——如果你把所有的雞蛋放在一個籃子裡,那麼要是籃子掉了,你的財富可怎麼辦呢?所以你有必要把資產放在不同的地方。 Storjohann稱:“多元化讓你的投資更加平衡,你犧牲一些收益的同時,也降低了另一些損失。”

需要指出的是,簡單的分散投資並不一定能分散風險。為了讓多元化策略有效果,你必須在投資類別上採取相應的策略。

8、利息

在不同的情境下,利息既可能助你一臂之力,也可能和你對著幹。當你存錢的時候,利息意味著你的錢將會為你'生'更多的錢。當你把錢存進銀行的賬戶時,銀行從你這裡借了錢,並付給你利息,利率的多少取決於國家的經濟狀況。

同時,當你從別人手上借錢的時候——想想你的信用卡——你會為此向對方支付利息,就​​像銀行給你利息一樣。在你的本金償清之前,你得一直把利息支付下去。 Storjohann表示:“這就是為什麼要遠離債務,如果你欠了錢,趕緊還清吧。”

9、複利

複利簡單來說就是利滾利。舉個例子:如果你存了100美元,年利率為7%,那麼一年後你就有107美元。第二年,你計算利息的基數將變為107美元,而不是100美元。

不 要小看複利,這可是被愛因斯坦稱為世界第八大奇蹟的投資手法。複利可能不會讓你一夜暴富,但只要時間足夠長,它終將讓你變得富有。不管你信不信,反正巴菲 特是信了。關於這一點,“股神”曾發表了著名的雪球理論:“複利有點像從山上滾雪球,最開始時雪球很小,但是當往下滾的時間足夠長,而且雪球粘得適當緊, 最後雪球會很大很大。”

余永定:中国资本外流实际上已经相当严重


受到油价暴跌以及西方制裁的影响,俄罗斯遭遇卢布危机,对此,中国社科院学部委员、原中国人民银行货币政策委员会委员余永定认为,俄罗斯过早放弃资本管制也是导致危机发生的一个因素。

他在接受《21世纪经济报道》采访时称,俄罗斯经验再次告诉我们,在资本项目开放问题上必须持谨慎态度。

余永定提到,中国资本外流实际上已经相当严重,中国对资本流动的管制主要是对短期跨境资本的限制。“倒逼”并非全无道理,但完全放开的不确定性太大,中国的国内条件和国外环境决定了不应该冒如此之大的风险。

要想加速资本项目自由化?可以,那就请先加速国内产权制度、经济体制和金融体系改革。难道这些改革必须以资本项目完全自由化为前提条件吗?当然不是。那么,为了中国的经济安全,资本项目的完全自由化就应该作为中国市场化改革的最后一步。

在提到关于明年中国经济的展望时,余永定在采访中说,2015年中国经济可能进一步下滑,但是,只要政策得当,保证7%的底线应该是没有大问题的。

至于货币政策基调,他认为2015年央行的货币政策会有所放松。但除非经济出现跌破“底线”的危险,央行不大可能实行非常宽松的货币政策。股市红火、实体萎靡意味着大量资金隐藏在金融体系中伺机而动,但却拒绝进入实体经济。此时,仅靠货币政策并不能解决支持经济增长的问题,而根本药方在于市场化改革。