2014年3月22日星期六

最奇葩的美版内幕交易:传纸条



文/xiaoyan 2014年03月21日 14:26

把秘密的股票消息草写在便签纸或餐巾纸上。在光天化日之下,去中央车站秘密会面。交流以后则将有杀伤力的证据嚼一嚼甚至吃掉。

美国检察机关透露,这些听起来与廉价小说里冷战时期特工如出一辙的举动,实际上是一个三人团队精心策划的内幕交易计划。一个大型银行的经纪人、一个有声望的律所的职员、一个充当中间人的朋友——三个人利用这种原始、隐秘的手段,在长达五年多时间内交易了十多家公司的秘密。

但是,在本周三的早间,他们的计划被打断了。FBI特工逮捕了42岁的股票经纪人Vladimir Eydelman和40岁的律所中层管理人员Steven Metro。另外一个人,即不具名的中间人,也被新泽西州的监管者和联邦检察官提起了诉讼,不过他在对他朋友们的起诉中充当了合作证人。

在这个往往依赖复杂技术掩盖合作罪证时代,这起被戳穿阴谋的内幕交易显得古怪且少见。

检察官称,被告依靠内幕交易谋利共有560万美元。在上个月分账时,经纪人Mr. Eydelman拿着一个印有制糖企业LOGO的塑料购物袋,里面装有大把现金。中间人称他当时还告诫自己要“好好用”。 律所职员Mr. Metro分到了16.8万美元,这里还犯了一个近年在华尔街很常见的凑整的错误。

尽管如此,周三起诉中曝光的精心制作的交易计划,还是震惊了华尔街银行和律所。因为两位被告都是在华尔街赫赫有名且有守旧传统的公司工作:Mr. Eydelman此前就职于摩根士坦利,Mr. Metro则是纽约首屈一指的兼并收购律所——Simpson Thacher & Bartlett的中层管理人员。

这个案例,也代表着检察机关打击内幕交易的最新篇章,即弥补其在信任的参与者身上可能存在的漏洞。例如律师和会计人员,这些人可以独家观察正在进行中的整个交易。检察机关起诉Mr. Metro时称,当Simpson Thacher公司有人涉及交易时,他就从公司内部电脑系统中收集交易的秘密细节。

这起诉讼与2011年的一个案例不谋而合,当时新泽西的证券交易委员会和检察官起诉一名律师向交易一方泄露了公司机密。同样的,两起被SEC和美国新泽西代理律师Paul Fishman起诉的案件中,都有抵押贷款经纪人做中间人。

亲历了两个案件的SEC高级官员Daniel M. Hawke说,客户每天将对市场敏感的信息委托给律所,是期望它能被当做最核心的秘密保守的。

Mr. Metro和Mr. Eydelman被逮捕后,在新泽西州纽瓦克法庭上短暂露面,随后即以100万债券担保被保释。据悉,他们将面临多项刑事指控,包括最高刑期达20年的证券欺诈。Mr. Metro的律师James Froccaro表示,“他将对所有质控做无罪抗辩,并且希望在审判时能自证清白。"

摩根士丹利发言人在一个声明中称,我们今天上午才被告知逮捕一事,将全力配合检察机关的调查。对于Mr. Eydelman,银行现在的做法是“留职观察”。

Simpson Thacher则在Mr. Metro被逮捕后开除了他。Simpson Thacher在一个声明中称这起质控“非常让人失望”。这起案例中的泄露的一些核心信息,触动了公司的几位大客户,包括Tyco 和 Sirius XM Radio。

据悉,这起交易”策划“最早开始于2009年,当时就涉及到Sirius’s的股票。当时,Mr. Metro 和中间人,两个人是法律学校的老朋友,总是一起光顾亚特兰大赌场、纽约的酒吧。大概40多岁中间人,是一个布鲁克林的抵押贷款经纪人,当时因为Sirius XM在股票市场的糟糕表现感到不愉快。Mr. Metro就向他 提供了一个可靠的信息:自由媒体集团有计划向Sirius投资超过5亿美元。

很快,这个中间人让他的股票经纪人在Sirius上双重下注。这位经纪人也是他的私人朋友,就是Mr. Eydelman。

在这件事情上的成功,成为以后更多正式安排交易的基础。检察官在起诉时称,被告们的计划使用了间谍技术,可谓是精心设计。

有了内幕消息的”武器“以后,Mr. Metro 会用一个简单的短信与中间人联系:“你想见面喝杯咖啡吗?”他们会在纽约的咖啡馆聚在一起,然后Mr. Metro会将手机屏幕给中间人看,上面有股票买卖的关键标记。

然后,中间人会去中央车站标四面钟附近,将股票消息写在便签纸或餐巾纸上告知Mr. Eydelman,等对方凭记忆了解信息后,中间人当场便将便签纸或餐巾纸嚼了,有时甚至吃下去。根据官方的说法,Mr. Eydelman利用这些消息为自己、家人和超过50名客户进行”踩点“交易。

Mr. Eydelman在拿到消息后常常会返回自己办公室,搜集这只股票的公开市场信息,然后他再发邮件给中间人。当监管者询问Mr. Eydelman其客户是如何恰好踩点交易时,Mr. Eydelman会引用这些纸条回避审查。

但是到了去年,他们的密谋被打断了。检察机关打通了中间人,他同意录制和“老朋友”们的私人谈话。这些谈话,在起诉时被曝光,Mr. Metro总是要求提取“现金”。据了解,当时Mr. Metro需要正在为房贷和装修费用犯愁,而他的房子正是中间人帮他交易的。

据悉,Mr. Metro从这起被指控的密谋中提取的“收入”并不多,因为他之前将自己应拿到的红利——最初大概是7000美元——重新投入到了后来的交易,他的收益已增加到16.8万美元。

检察机关透露,在1月份的一次谈话录音中,Mr. Metro曾给中间人施压,要求“不管从哪里拿一些现金出来”,否则自己将要精疲力竭。

中间人反过来要求知道Mr. Metro何时可以提供一些额外消息。

Mr. Metro当时对中间人说,“如果有消息,我肯定会让你知道的。我认为,今年收益应该会很不错。”